Продажа акций физическим лицом. Покупка у физлица.

Продажа акций физическим лицом. Покупка у физлица.

Инвесторы покупают и продают акции с целью получения прибыли от сделок. С доходов от этих сделок взимается налог. Начинающие инвесторы бывают озадачены тем, какой актив выбрать для вложения с учетом налогообложения.

Чтобы проще понять, сколько составляет налог с продажи акций, мы рассчитаем сумму на конкретном примере.

Законодательное регулирование

Специальные определения и положения о ценных бумагах (ЦБ), в том числе об акциях, закреплены в Гражданском кодексе (ГК РФ). Документ регулирует правовые отношения между участниками рынка. Процедуру начисления и взыскания налогов регламентирует Налоговый кодекс (НК РФ), который определяет ряд понятий и специальных терминов.

Основные из них:

  • налоговая декларация — документ, по которому продавцы акций обязаны отчитаться о своих доходах и расходах за год;
  • налогооблагаемая база — часть дохода от продажи акций, остающаяся после вычета расходов и льготных вычетов, на которую начисляется ставка налога;
  • налоговый агент — лицо, обязанное отчитываться по доходам и перечислять налоги;
  • налоговый резидент — статус гражданина России или иностранца, который за последний календарный год прожил в стране не менее 183 дней;
  • нерезидент — лицо, находившееся в РФ менее 183 дней за последний календарный год, независимо от гражданства.

Военные и госслужащие, фактически работающие большую часть года за границей, являются налоговыми резидентами России. В 2020 году срок пребывания для резидента может быть уменьшен до 90–182 дней на основании поправок в НК (ст. 207 п.2.2). Гражданин, который пробыл в России меньше 183 дней в 2020 году, может подать заявление о признании его резидентом до 30.04.2021 г.

Продажа акций физическим лицом. Покупка у физлица.

Кто платит налог на доходы

Если продажа или погашение акций компании, зарегистрированной в РФ, принесла доход, то нужно заплатить НДФЛ. Обязанность по уплате распространяется как на налоговых резидентов, так и на нерезидентов. При убыточных сделках расход на покупку превышает доход от продажи. В этом случае налог не начисляется.

Продажа акций с помощью услуг посредников освобождает инвестора от заполнения декларации 3-НДФЛ и перечисления налогов. В частности, этого не нужно делать при оформлении сделки через брокерский счет, открытый на бирже, зарегистрированной в РФ.

Обязанности по расчетам, уведомлениям и перечислениям по сделкам выполняет налоговый агент — брокер или доверительный управляющий.

Все российские организации, которые осуществляют выплаты по заключенным с физлицами договорам купли-продажи акций, с 1 января 2020 года признаются налоговыми агентами.

Если инвестор претендует на налоговые вычеты, ему придется самостоятельно пройти процедуру заполнения и сдачи декларации. Если посредник находится за рубежом, то подсчитать каждый полученный рубль прибыли и заплатить налоги тоже придется без агента.

Продажа акций физическим лицом. Покупка у физлица.

Размер налоговой ставки

Нормы НК устанавливают для налоговых резидентов ставку 13% на доход от продаж акций, которые были в собственности менее 3 лет. При владении акциями более 3 лет не нужно платить налог с суммы дохода до 3 млн рублей в год.

Это касается только сделок с обращающимися на рынке акциями, приобретенными не ранее 1 января 2014 г.

При этом при продаже акций в течение года с момента покупки резиденту придется уплатить в бюджет налог в размере 15% от суммы дохода, превышающего 5 млн рублей.

Нерезиденты обязаны платить налог на доход от продажи акций компаний РФ, которыми владели не более 5 лет, по ставке 30%. После превышения этого срока налог при продаже не взимается.

Законы разных государств устанавливают различные сроки пребывания в стране для признания гражданина налоговым резидентом. Россия имеет межправительственные соглашения о защите от двойного налогообложения с некоторыми государствами.

На доход от продажи акций зарубежных компаний с 1 января 2021 г. в РФ применяется точно такая же налоговая ставка, как для акций российских организаций.

Индивидуальный инвестиционный счет

Налоговый кодекс предусматривает оптимизацию налогообложения для граждан, открывших инвестиционный счет (ИИС). Этот способ инвестирования появился на финансовом рынке РФ в 2015 году. От обычного брокерского счета ИИС отличается льготами для резидентов. Кроме того, НДФЛ от операций с акциями взимается не ежегодно, а только при закрытии ИИС. Льготы не распространяются на дивиденды.

По выбору инвестора на ИИС, существующем не менее 3 лет, доступен один из двух вариантов льгот. Тип А — это вычет на взносы, который предоставляется в размере 13% от внесенной на счет суммы.

Сумма максимального взноса для применения вычета ограничена 400 тыс. рублей, то есть вычет не может превышать 52 тыс. рублей в год.

Возврат уплаченных налогов с доходов от продаж акций возможен за 3 последних года.

Тип В — это вычет на доход, который освобождает от налогообложения всю прибыль от операций на инвестиционном счете. Права на вычет инвестор лишается при закрытии счета до истечения 3 лет. При этом он обязан вернуть государству средства по вычету плюс пени в размере: количество дней х С х 1/300, где С − ставка рефинансирования Центробанка в периоде действия вычета.

Продажа акций физическим лицом. Покупка у физлица.

Расчет дохода за год

Метод учета дохода, полученного от купли-продажи акций, основан на принципе ФИФО. В переводе с английского FIFO означает аббревиатуру фразы First In, First Out, то есть дословно «Первым пришёл — первым ушёл». В расчет входят и убыточные операции, которые уменьшают размер дохода.

Пример. Леонид купил акцию компании АВС в июне за 200 ₽, еще одну в сентябре за 300 ₽. В июле он приобрел акцию компании ДЕЖ за 300 ₽. В ноябре он продал все акции: компании АБС за 320 ₽, а ДЕЖ за 230 ₽. Доход за год составил 320 +320 + 230 – 200 – 300 – 300 = 70 ₽.

Подсчет понесенных расходов

Покупка акций является самой существенной, но не единственной статьей расходов инвестора. Подтвержденные документально затраты, связанные с операциями купли-продажи и владением акциями, увеличивают сумму расходов. Дополнительно снижают сумму НДФЛ следующие траты:

  • Оплата услуг посредников — налоговых агентов.
  • Налоги, уплаченные при наследовании или дарении акций.
  • Проценты по займу — в случае покупки акций на заемные средства.
  • Прочие расходы, например, комиссии за ведение брокерского счета.

Ограничен размер принимаемых к учету процентов по займу. Предельная величина не может превышать 1,1 х С (здесь С — ставка рефинансирования на момент получения заемных средств).

Продажа акций физическим лицом. Покупка у физлица.

Исчисление налоговой базы

Для расчета размера налогооблагаемой базы используется кассовый метод. То есть реально полученные доходы уменьшаются на сумму произведенных расходов. Рассчитаем НДФЛ на примере, приведенном выше.

Итак, Леонид получил доход от акций за год в сумме 70 ₽. Комиссионные отчисления он подтвердил в размере 0,6% от операции. То есть при покупке он потратил дополнительно 0,6% х (200 + 300 + 300) = 4,8 ₽, а при продаже — 0,6% х (320 + 320 + 230) = 5,22 ₽. Налогооблагаемая база составит 70 – 5,22 = 64,78 ₽. Как налоговый резидент Леонид должен оплатить НДФЛ в сумме 13% х 64,78 = 8,42 ₽.

Когда не нужно платить налог

Налог на доход от продажи акций не взимается при реализации бумаг, которые были приобретены более 5 лет назад. Применять ст. 284.2 НК можно не ко всем доходам при продаже акций, принадлежавших инвестору в течение 5 лет. Для применения нулевой ставки налогообложения менее 50% активов эмитента должно прямо или косвенно приходиться на недвижимость в России.

Освободить доход от налога по вычету в связи с 3-летним сроком владения можно при покупке акций на российской бирже. В этом случае нулевая ставка применяется к ежегодной прибыли от продаж в сумме до 3 млн рублей.

Пока не совсем понятно, будет ли применяться в 2021 году для граждан существующее ограничение по льготам на продажи акций иностранных организаций согласно списку Минфина.

Компании, зарегистрированные в отдельных государствах с льготным налогообложением и офшорных зонах, возможно, не попадут в режим, предусмотренный ст. 284.2 НК РФ.

Продажа акций физическим лицом. Покупка у физлица.

Выводы

С любой суммы вам не придется платить НДФЛ от продажи акций, приобретенных на российской бирже, при условии владения ими более 5 лет. Частично избежать налогообложения можно при владении бумагами более 3 лет.

Такая возможность предоставляется инвесторам в случае продажи акций с положительным финансовым результатом на ИИС или на обычном брокерском счете.

В каждом из этих двух вариантов есть ограничения по суммам дохода, к которым применяются нулевые ставки НДФЛ.

Начинающему инвестору стоит попробовать вложения на 3 года в акции на ИИС типа В, где нет налогообложения доход от продажи акций.

Имейте ввиду, что существуют ограничения по суммам пополнения счета, индивидуальные у разных брокеров. Один человек может открыть только один счет ИИС.

Крупные инвестиции в акции с минимальными ставками НДФЛ по операциям купли-продажи требуют длительных сроков вложения.

Инвестору, имеющему льготы по налогам на доходы от продажи акций, придется самостоятельно и своевременно сдавать декларацию в ФНС, перечислять налоги в российский бюджет. Необходимо уметь правильно применять налоговые ставки и рассчитывать сумму, облагаемую НДФЛ. Это поможет вам избежать начисления пеней и штрафов за невыполнение требований налогового кодекса РФ.

Статья была полезна?

Спасибо за ответ!

Как оформить сделку купли-продажи акций

Отметим основные вехи сделки покупки акций. Фокус сделана на непубличных акционерных обществах. О разнице между публичными и непубличными обществами мы писали чуть ранее.

Что учесть при продаже акций третьему лицу?

Важно знать положения устава общества о продаже акций третьим лицам (не акционерам), поскольку может потребоваться предложить остальным акционерам и обществу купить акции (преимущественное право) или получить согласие всех акционеров на продажу акций третьим лицам. Всё это нужно сделать до сделки.

Это необходимо сделать, если устав непубличного АО предусматривает:

  • преимущественное право акционеров и (или) общества на приобретение акций (п. 3 ст. 7 Закона об АО);
  • необходимость получения согласия акционеров на отчуждение акций третьим лицам (п. 5 ст. 7 Закона об АО).

Несоблюдение преимущественного права покупки может повлечь за собой требование акционеров или самого общества о переводе на них прав и обязанностей по договору купли-продажи (п. 4 ст. 7 Закона об АО).

Нарушение правил о согласии на отчуждение акций третьим лицам может повлечь признание сделки по отчуждению акций недействительной (п. 5 ст. 7 Закона об АО).

Читайте также:  Жилищный вопрос: 3 года назад предприятие выделило нам квартиру в связи с расселением

Акции можно продавать только после того, как наступит одно из событий: а) истекут срок на ответ остальных акционеров, и вы не получите такой ответ; б) остальные акционеры откажутся от своего преимущественного права или в) одобрят отчуждение акций третьему лицу.

Как составить договор купли-продажи акций?

Договор купли-продажи можно не составлять. Для передачи акций покупателю достаточно составить распоряжение о совершении операции (или поручение депозитарию, если учет прав ведет депозитарий), на основании которого регистратор (депозитарий) вносит запись в реестр акционеров.

Однако стоит сказать, что заключить договор купли-продажи акций всё-таки стоит. Это поможет избежать споров в будущем, и при наличии бумаг шансы отстоять свои интересы повышаются.

Какие положения включаются в договор купли-продажи акций?

К договору купли-продажи акций применяются общие положения о договоре купли-продажи. Условие о предмете является существенным для договора купли-продажи акций. То есть нужно указать наименование и количество акций.

Наименование акций включает в себя:

  • вид, категория (тип) акций;
  • государственный регистрационный номер (идентификационный номер) выпуска (дополнительного выпуска) эмиссионных акций;
  • полное наименование эмитента.

Стоит также указать ОГРН и адрес эмитента, так как может быть несколько АО, имеющих одинаковое наименование.

Дополнительно можно включить сведения о реестродержателе, т.е. о лице, ведущем реестр владельцев ценных бумаг АО.

Количество акций указывается в штуках, потому что так осуществляется их учет регистратором.

Пример формулировки предмета договора:

Продавец обязуется передать Покупателю обыкновенные бездокументарные акции Акционерного общества «Название» (ОГРН, адрес места нахождения) в количестве 1 000 (одна тысяча) акций, номинальной стоимостью за одну акцию 1 (один) руб. Государственный регистрационный номер выпуска — 1-01-38155-J.

Стоит включить в договор купли-продажи акций условия о цене акций, порядке их оплаты и о порядке передачи прав на них. Цена акций по договору купли-продажи, как правило, не равна их номинальной стоимости.

Не лишним будет условие о заверениях продавца об отсутствии каких-либо обстоятельств, которые могут повлиять на рыночную стоимость АО, в случае если стоимость акций определяется через рыночную стоимость самого АО.

Если акции оплачиваются после проведения операции в реестре, важно включить в договор условие о залоге акций с осуществлением продавцом прав по ним. Это позволит продавцу иметь гарантии того, что покупатель после перехода к нему акций не выведет активы общества и не откажется от оплаты акций.

В условии договора о порядке передачи прав на акции рекомендуем указать:

  • срок составления и передачи регистратору заявления и иных документов для открытия покупателю лицевого счета (если его нет) и осуществления операции по списанию акций со счета продавца и зачисления их на счет покупателя;
  • порядок распределения расходов на оплату услуг регистратора.

Как подать документы на регистрацию перехода прав на акции?

  • Документы проще представить путем вручения их регистратору.
  • Перед подачей документов ознакомьтесь с правилами регистратора, так как они могут содержать положения о возможности представления документов почтовым отправлением или в виде электронного документа, подписанного электронной подписью.
  • Если акции продавца учитываются депозитарием, то документы для регистрации перехода прав на акции нужно будет подать в депозитарий.
  • Подготовлено по материалам Консультант Плюс

Адвокат, Акционеры Распечатать Связаться с адвокатом

Рекомендуем почитать

  • Продажа акций физическим лицом. Покупка у физлица.

  • Продажа акций физическим лицом. Покупка у физлица.

  • Продажа акций физическим лицом. Покупка у физлица.

Налогообложение операций купли-продажи ценных бумаг (1 часть)

Продажа акций физическим лицом. Покупка у физлица.

Физические лица и предприниматели все активнее заключают сделки по операциям купли-продажи ценных бумаг. Такие сделки могут заключаться со специализированными компаниями (брокерами, доверительными управляющими). Какой порядок налогообложения таких сделок? Кто должен отчитываться в налоговую инспекцию о полученном доходе по операциям с ценными бумагами?

Физическое лицо и ИП могут осуществлять сделку купли-продажи ценных бумаг как напрямую, так и через посредника. В последнем случае, как правило, заключаются договоры доверительного управления, на брокерское обслуживание, поручения, комиссии, агентский договор.

По общему правилу НДФЛ облагаются:

-доходы, полученные резидентом от продажи ценных бумаг на территории России или за ее пределами (пп.5 п.1, пп.5 п.3 ст.208, п.1 ст.209 НК РФ);

-доходы, полученные нерезидентом от продажи ценных бумаг на территории России (пп.5 п.1 ст. 208, п.2 ст.209 НК РФ).

Независимо от способа проведения сделки налоговая ставка по НДФЛ установлена:

-для налоговых резидентов — в размере 13 %;

-для нерезидентов — 30 % (ст.224 НК РФ).

Порядок налогообложения до 2020 года различался в зависимости от способа осуществления операций купли-продажи ценных бумаг.

1. Купля-продажа ценных бумаг без посредников

В том случае если физическое лицо или ИП не пользуется услугами брокеров, доверительных управляющих и прочих посредников, то операции по расчетам с бюджетом в части НДФЛ он должен провести самостоятельно. То есть физик должен сам (ст.214.1, п.2 ст.226 и пп. 2 п. 1, п. 2-4 ст.228 НК РФ):

-рассчитать финансовый результат (т.е. полученный доход) от операции купли-продажи ценных бумаг;

  • -уменьшить полученный доход на сумму документально подтвержденных расходов;
  • -рассчитать и заплатить в бюджет сумму НДФЛ;
  • -представить в налоговую инспекцию декларацию по форме 3-НДФЛ.

Следует отметить, что компания, которая не является посредником и выкупает, например, акции у человека, не должна удерживать НДФЛ с его доходов. Это означает, что компания, которая не является посредником, также не будет являться налоговым агентом по НДФЛ (письма Минфина РФ от 07.11.2016 г. № 03-04-06/64995, от 07.02.2012 г. № 03-04-06/3-24). Но такие правила действуют до 2020 года.

Важно!

Согласно дополнениям, внесенным в п.1 ст. 226 НК РФ, с 2020 года (если иное не предусмотрено п. 2 ст.226.1 НК РФ), налоговыми агентами признаются также компании и ИП, осуществляющие выплаты по договорам купли-продажи (мены) ценных бумаг, заключенным ими с физическими лицами.

То есть налоговые агенты при определении налоговой базы по операциям с ценными бумагами на основании заявления физического лица учитывают фактически осуществленные и документально подтвержденные расходы, связанные с приобретением и хранением соответствующих ценных бумаг и которые физик произвел без участия налогового агента.

1.1. На какие расходы можно уменьшить полученные доходы по сделкам с ценными бумагами?

Доходы от продажи ценных бумаг можно уменьшить на расходы по их приобретению, реализации и хранению (п.12 ст.214.1 НК РФ).

  1. Так, к расходам по приобретению, реализации, погашению и хранению ценных бумаг, в частности, относятся:
  2. -суммы, заплаченные при приобретении ценных бумаг;
  3. -оплата услуг депозитария, брокеров, регистратора и других профессиональных участников рынка ценных бумаг;
  4. -суммы биржевого сбора (комиссия);
  5. -суммы процентов по заемным средствам, использованным на приобретение ценных бумаг в пределах ставки рефинансирования, увеличенной в 1,1 раза, — для рублевых кредитов и займов и исходя из 9 процентов — для валютных;
  6. -суммы налога на наследование или дарение ценных бумаг, уплаченные при их получении владельцем, который продает ценные бумаги;

-расходы дарителя (наследодателя) на приобретение ценных бумаг, если полученные в дар (в наследство) ценные бумаги не облагаются НДФЛ (п.18, п.18.1 ст.217 НК РФ);

-прочие расходы, непосредственно связанные с куплей, продажей, погашением и хранением ценных бумаг (п.10 и абз.9 п.13 ст.214.1 НК РФ).

Кроме того, в качестве расходов на приобретение ценных бумаг можно учесть суммы, с которых физические лица или налоговые агенты уже рассчитали и заплатили НДФЛ (абз.8 п.13 ст. 214.1 НК РФ). Например, это может быть материальная выгода от покупки ценных бумаг по цене ниже рыночной (расчетной).

Доходы от продажи ценных бумаг можно уменьшить в полном объеме на стоимость приобретения, реализации, погашения и хранения ценных бумаг, за исключением процентов по заемным средствам, которые нормируются. Поэтому доход можно уменьшить на проценты, которые укладываются в норматив.

ПРИМЕР № 1.

Иванов П.П. заключил с банком кредитный договор на приобретение облигаций коммерческого банка.

Предположим, что процентная ставка по кредиту составила 14 % годовых.

Сумма кредита составила 730 000 рублей.

Предположим, что в период кредитного договора, действовала ставка рефинансирования в размере 7 процента годовых (с 9 сентября 2019 г.).

Поэтому предельный размер процентов, которые можно учесть в расходах на приобретение ценных бумаг, равен 7,7 % (7% ? 1,1 раза).

Ставка процентов по кредиту Иванова П.П. больше предельного размера процентов, которые можно учесть в расходах на приобретение ценных бумаг (14% > 7,7%).

А значит Иванов П.П. сможет уменьшить доходы от продажи ценных бумаг на сумму процентов, равную:

730 000 рублей ? 7,7% : 365 дней ? 31 дней = 4 774 рублей.

1.2. Какими документами можно подтвердить расходы?

Расходы на приобретение, хранение и реализацию ценных бумаг должны быть документально подтверждены (п. 10 ст. 214.1 НК РФ).

К подтверждающим документам относятся (письмо Минфина РФ от 12.12.2007 г. № 03-04-05-01/403):

-документы (в т.ч. квитанции к приходному кассовому ордеру, квитанции банка, расписки покупателя о получении денег, выписки с банковского счета и т. д.);

-иные надлежащим образом оформленные документы (например, справка из бухгалтерии об удержании стоимости акций организации из зарплаты сотрудника).

Кроме того, физическое лицо может претендовать на инвестиционный вычет по НДФЛ (см. раздел 3).

2. Купля-продажа ценных бумаг через брокеров, доверительных управляющих и иных посредников

Если операции с ценными бумагами осуществляет доверительный управляющий, депозитарий, брокер или форекс-дилер на основании соответствующего договора, то такое лицо признается налоговым агентом, который самостоятельно производит вычет расходов по ценным бумагам (п.п.1, 2, 4 ст. 226.1 НК РФ). Это правило также будет действовать и в 2020 году.

То есть налоговый агент должен:

-рассчитать финансовый результат (т.е. полученный доход) от операции купли-продажи ценных бумаг;

  • -уменьшить полученный доход на сумму документально подтвержденных расходов;
  • -рассчитать и заплатить в бюджет сумму НДФЛ;
  • -представить в налоговую инспекцию справку по форме 2-НДФЛ.
  • Это означает, что физическое лицо получит доход от сделки с ценными бумагами за минусом удержанного с этой суммы налога.

И, как уже было отмечено, с 2020 года при осуществлении операций с ценными бумагами, за физическое лицо будет отчитываться налоговый агент.

Аналогичный порядок действует у ИП. Статьей 214.

1 НК РФ установлен специальный порядок налогообложения доходов по операциям с ценными бумагами и операциям с финансовыми инструментами, который не зависит от того, осуществляет физическое лицо — получатель дохода операции с ценными бумагами в качестве ИП или нет (письма Минфина РФ от 24.12.2018 г. № 03-04-05/94050, от 10.02.2011 г. № 03-04-05/4-74).

3. Получение инвестиционного вычета по НДФЛ

В ряде случаев физическое лицо может получить налоговый вычет по НДФЛ (т.е. уменьшить сумму налога).

3.1. Условия для получения инвестиционного вычета по НДФЛ

Так, физическое лицо может получить инвестиционный вычет по НДФЛ при продаже ценных бумаг при соблюдении следующих условий (пп.1 п.1, п.2 ст.219.1 НК РФ, письмо Минфина РФ от 25.11.2019 г. № 03-04-05/91248):

-ценные бумаги (акции, облигации, паи) должны быть приобретены после 01.01.2014 г. и обращаться на российском организованном рынке ценных бумаг;

  1. -ценные бумаги (акции, облигации, паи) должны быть в собственности более трех лет;
  2. -ценные бумаги не учитывались на индивидуальном инвестиционном счете (ИИС);
  3. ИИС — это счет, предназначенный для обособленного учета денежных средств и ценных бумаг клиента — физического лица, который открывает и ведет брокер или доверительный управляющий на основании соответствующего договора.
  4. -физическое лицо является налоговым резидентом в период получения дохода по ценным бумагам;
  5. -у физического лица есть доходы, облагаемые НДФЛ по ставке 13%.

Что представляет собой инвестиционный вычет по НДФЛ? Предельная величина налогового вычета определяется как произведение количества лет нахождения ценных бумаг в собственности и суммы, равной 3 млн рублей.

Например, 3 года х 3 млн рублей = 9 млн рублей — предельный размер инвестиционного вычета.

3.2. Как получить инвестиционный вычет по НДФЛ?

Если условия для применения инвестиционного вычета выполняются, то физическое лицо может получить его следующими способами (пп. 4 п. 2 ст. 219.1 НК РФ):

  • 1) в своей налоговой инспекции.
  • Для получения инвестиционного вычета по окончании года, физическому лицу необходимо:
  • -подготовить копии документов, подтверждающих наличие права на налоговый вычет (например, отчеты брокера, подтверждающие срок нахождения реализованных ценных бумаг в собственности, а также правильность расчета налогового вычета);
  • -получить справку из бухгалтерии по месту работы о суммах начисленных и удержанных налогов за соответствующий год по форме 2-НДФЛ;
  • -заполнить налоговую декларацию (по форме 3-НДФЛ);
  • -предоставить в налоговый орган по месту жительства заполненную налоговую декларацию с копиями документов, подтверждающих право на получение налогового вычета.
  • В случае если в представленной налоговой декларации исчислена сумма налога к возврату из бюджета, вместе с налоговой декларацией следует подать в налоговый орган заявление на возврат НДФЛ.
  • 2) у налогового агента.

Для получения налогового вычета физическому лицу необходимо предоставить налоговому агенту заявление на получение налогового вычета.

В случае если при предоставлении налогового вычета несколькими налоговыми агентами его совокупная величина превысила предельный размер, на который физическое лицо имеет право, необходимо представить в налоговый орган по месту жительства налоговую декларацию и доплатить соответствующую сумму НДФЛ.

Когда продавать акции

Все бумаги из вашего портфеля — с данными по их общей стоимости и доле в портфеле, а также по динамике изменения цены на них. Вся информация обновляется в режиме реального времени, поэтому всегда актуальна.

Бумаги интересные для покупки — с данными по цене их последней покупки и продажи, количеству сделок и общему объему торгов с участием конкретной ценной бумаги.

График — с инструментами для технического анализа и возможностью выставления, изменения или отмены биржевых заявок прямо на графике, а также с разными типами отображения самого графика: бары, японские свечи, пустые свечи, свечи «хейкен аши», линия, область и базовая линия. Кроме того, для быстрого сравнения сразу нескольких компаний вы можете выводить их показатели на один общий график.

Биржевые заявки — в отличие от мобильного приложения терминал Тинькофф Инвестиций позволяет редактировать или массово отменять все существующие заявки одним кликом.

Биржевой стакан — показывает, какое количество заявок на покупку или продажу конкретного актива сейчас есть на рынке и по какой цене они выставлены. Это позволяет увидеть глубину рынка, что очень важно, если вы хотите купить или продать большую позицию. Заявки на покупку или продажу актива можно выставить, просто кликнув на строку стакана с нужной ценой.

Скринер — это фильтр для поиска и сортировки акций, доступных в каталоге Тинькофф Инвестиций. Отбирать активы можно по 35 критериям: например, по финансовым показателям компании, размерам дивидендных выплат, капитализации, EPS, объему торгов или консенсус-прогнозу аналитиков. Подробнее про скринер акций

Календарь дивидендов — в форме таблицы можно увидеть всю информацию по предстоящим и уже прошедшим дивидендным выплатам у интересующих вас компаний.

Среди параметров доступны сумма дивиденда, текущая цена акций, доход от выплаты в процентах, а также последний день, когда можно купить бумагу для попадания в реестр акционеров.

Календарь дивидендов можно сортировать по валюте, а также по бирже, на которой торгуются эти акции.

Новостная лента — состоит из нескольких вкладок: «Новости», «Идеи», «Прогнозы» и социальная сеть для инвесторов «Пульс». Вы можете читать последнюю информацию о важных экономических событиях, изучать мнения других инвесторов и писать свои комментарии не покидая экран, где собраны самые важные показатели вашего инвестиционного портфеля.

В настройках ленты вы можете выбрать конкретные источники информации: Reuters, Interfax, RNS, портал vc.ru, Тинькофф-журнал, а также полезные данные для инвесторов с сайта tinkoff.ru.

Для клиентов с тарифом «Премиум» в ленте также доступны материалы газеты «Ведомости» и персональная аналитика от команды Тинькофф Инвестиции Премиум.

Процедура продажи акций акционерного общества

Продажа акций акционерного общества (АО) предполагает переход права собственности (и соответственно, всех прав и обязанностей, связанных с владением акциями) от акционера или самого АО к иному лицу, третьему, до момента продажи лицу, не являющемуся акционером, или действующему акционеру. Акция, как и иное имущество, может выступать объектом сделки купли-продажи с учетом особенностей и ограничений, накладываемых законодательством об акционерных обществах и нормативными актами, регулирующими вопросы выпуска и оборота ценных бумаг в форме акций.

Бездокументарная ценная бумага, коей является акция любого АО в силу абз. 2 п. 1 ст. 25 закона «Об АО» от 26.12.1995 № 208-ФЗ, на основании ст. 128 Гражданского кодекса (далее — ГК) представляет собой один из объектов гражданских прав. Что, в свою очередь, предполагает, что она может выступать объектом гражданско-правовых сделок, в том числе и сделок купли-продажи.

По общему правилу п. 1 ст.

129 ГК акция как вид объекта гражданских прав свободна в обороте, что означает возможность ее свободной продажи и передачи прав собственности на нее в иных формах, за исключением ограничений, прямо установленных законом.

Также право свободного отчуждения прав на такие бумаги следует из ст. 209 ГК, устанавливающей содержание самого права собственности. Так, на основании п. 2 указанной нормы владелец акций может свободно совершать любые действия и сделки.

Абз. 4 п. 1 ст. 2 закона 208-ФЗ, являющегося основным нормативным документом, регулирующим вопросы совершения сделок по купле-продаже акций АО, также указывает на неотъемлемость права держателя ценных бумаг осуществить отчуждение своих акций. При этом закон не допускает ограничений на совершение данной сделки, исключение может касаться лишь акций непубличного акционерного общества.

ВНИМАНИЕ! В ряде случаев, предусмотренных ст. 28 и 29 закона «О защите конкуренции» от 26.07.2006 №135-ФЗ, следуку предварительно необходимо согласовать с антимонопольным органом.

Продажа акций при установлении преимущественного права покупки

Право на покупку ценных бумаг в преимущественном порядке, закрепленное п. 3 ст. 7 закона 208-ФЗ, накладывает соответствующее ограничение на их продажу.

При этом в силу указанной нормы такое право может быть предусмотрено лишь в отношении сделок, которые носят возмездный характер — безвозмездная передача права собственности на акции в силу особенностей сделки не может быть осуществлена по преимущественному праву.

Однако (и об этом свидетельствует в том числе судебная практика) возникают ситуации, когда безвозмездная сделка (например, дарение) совершается в целях обойти запрет передачи акций в руки третьих лиц при наличии намерения действующих акционеров приобрести их. В то же время такие сделки на основании п. 2 ст. 170 ГК являются притворными, к ним применяются последствия ничтожной сделки.

Пленум Высшего арбитражного суда в постановлении от 18.11.2003 № 19 приходит к такому же выводу, указывая в п. 14, что при наличии доказательств притворности безвозмездной сделки по передаче акций действующие акционеры могут потребовать перевода на себя правомочий покупателя по такой сделке.

Реализация преимущественного права покупки акций может быть осуществлена при наличии следующих условий (п. 3 ст. 7 закона 208-ФЗ):

  • осуществляется купля-продажа акций непубличного АО;
  • такое право закреплено в уставе организации;
  • воспользоваться таким правом могут лишь действующие акционеры или в прямо установленных уставом случаях само общество.

Как отразить операции, связанные с продажей акций в декларации по налогу на прибыль, узнайте в Готовом решении от КонсультантПлюс. Если у вас нет доступа к системе, получите пробный демо-доступ бесплатно. 

В целях реализации этого права продавец в соответствии с п. 4 ст. 7 закона 208-ФЗ обязан известить общество о намерении осуществить отчуждение акций путем продажи.

Когда продавать акции, чтобы получить дивиденды см. здесь.

Особенности выкупа акций обществом

Одним из вариантов продажи акций является возмездное их отчуждение АО. При этом существует два возможных варианта выкупа:

  1. Обязанность общества купить акции на основании правомочного требования акционера в установленных законом случаях.
  2. АО осуществляет покупку акций на добровольной основе на основании волеизъявления акционеров общества.

Обязанность общества совершить покупку акций закреплена ст. 75 закона 208-ФЗ в следующих случаях:

  • принятие решения о реорганизации предприятия;
  • согласие на совершение сделки, стоимость которой более половины балансовой стоимости активов общества (крупная);
  • утверждение изменений в уставе, которыми были ограничены права акционеров;
  • изменение статуса общества с публичного на непубличное;
  • направление заявления о делистинге (прекращении торговли акциями общества на бирже ценных бумаг) по решению общего собрания.

Где и как продавать акции

Одна из важнейших стадий всего инвестирования – это выбор удачного момента для продажи акций. Получение прибыли или уменьшение убытка предполагает под собой безэмоциональный системный подход со стороны инвестора. Как правильно продать ценную бумагу и снизить инвестиционные риски – об этом в статье.

Процедура продажи на бирже

Речь будет идти о ликвидных ценных бумагах, которые можно продать на фондовой бирже.

Существуют две ситуации, когда продаются акции:

  • Инвестор продал ценные бумаги по собственной инициативе.
  • Компания-эмитент инициирует обратный выкуп своих акций.

Инвестор продает акции по собственной инициативе

Лучше продавать свои акции через того посредника, у которого инвестор их приобрел. Наиболее популярными брокерами по числу активных пользователей в 2021 году стали Тинькофф, ВТБ, Сбербанк и Альфа-Банк.

Продать акции можно следующими способами:

  • в онлайн-приложении (Тинькофф Инвестиции, ВТБ Мои Инвестиции),
  • через торговые платформы (QUIK, MetaTrader),
  • в офисе брокера,
  • отдать поручение брокеру по телефону.
  • Ниже представлен пошаговый план по продаже активов в зависимости от способа их покупки.
  • Онлайн-приложение / Торговая платформа
  1. Необходимо открыть свой портфель ценных бумаг.
  2. Выбрать интересующую бумагу.
  3. Прописать кол-во лотов к продаже.
  4. Установить свою цену исполнения заявки или выбрать «По рыночной цене».
  5. Нажать на кнопку «Продать».

В офисе брокера

  1. Оформить перевод акций со счета держателя ценных бумаг на счет брокера.
  2. Подписать поручение на продажу пакета акций.
  3. Дождаться продажи актива и поступления средств на брокерский счет.
  4. Получить деньги в кассе брокера или осуществить перевод на банковский счет.

Отдать поручение брокеру по телефону

  1. Необходимо назвать торговую площадку, на которой намерены осуществить продажу акций.
  2. Назвать номер брокерского счета.
  3. Продиктовать свои ФИО и кодовое слово.
  4. Продиктовать параметры поручения:
    • вид ценной бумаги,
    • вид поручения (в нашем случае – продажа),
    • цена исполнения поручения (рыночная или лимитированная цена),
    • кол-во ценных бумаг к продаже.

Компания-эмитент инициирует обратный выкуп своих акций

В данном случае возможно три варианта:

Принудительный выкуп

Акционер имеет законное право купить акции компании у других инвесторов без их согласия в случае, если уже приобрел 95% всех акций фирмы. В таком случае инвесторы лишаются своих акций, а взамен получают на брокерский счет деньги за их продажу.

Добровольный выкуп

Чаще всего компания прибегает к покупке своих собственных акций, когда у нее накапливаются свободные денежные средства и в ближайшее время акционерное общество не намерено совершать инвестиции в развитие компании.

Эмитент обычно выкупает акции на бирже по цене выше рыночной.

В таком случае инвестор может задуматься о продаже своего пакета акций и зафиксировать прибыль (или минимизировать свои убытки, если до этого момента стоимость акций в портфеле снижалась).

Условно добровольный

Компания инициирует процедуру делистинга – отзыв бумаг с биржевых торгов. В отличие от США, где после делистинга обращение акций автоматически прекращается, в России торги по акциям могут перейти с биржевого рынка на внебиржевой. В таком случае инвестору нужно проанализировать ситуацию и понять, сохранять ли акции в дальнейшем или продать их сейчас.

Поводом продать акции служит тот факт, что новость о делистинге спровоцирует мгновенную распродажу бумаг, это приведет к падению их стоимости.

Как быстро можно продать акции

Отдельно стоить сказать про режим расчетов: T+0, T+1, T+2.

Процедура продажи актива происходит мгновенно, но денежные средства могут поступать на брокерский счет только на следующий торговый день или даже через два таких дня. Зависит от того, какую ценную бумагу вы продали.

Режим Т+0

Зачисление средств на счет клиента происходит моментально. К ним относятся муниципальные и корпоративные облигации и еврооблигации, не номинированные в долларах.

Режим Т+1

Деньги поступают на следующий торговый день. К таким активам, которые на бирже торгуются, относят ОФЗ (облигации федерального займа).

  1. Режим Т+2
  2. В эту группу включают российские и иностранные акции, ПИФы, депозитарные расписки, еврооблигации, номинированные в долларах.

Когда нужно продавать

Грамотное управление инвестиционным портфелем – залог высокой прибыли. Нет универсальных правил, точных формул или надежных стратегий, по которым можно определить лучший момент для продажи своих акций. Единственное, что может сделать инвестор в таком случае, – это заранее задать себе ряд вопросов и попытаться на них ответить. Например:

  • С какой целью я покупаю данную акцию?

Потенциальный ответ: планирую получить дивиденды.

  • Сколько времени я буду владеть этой бумагой?

Потенциальный ответ: 1 год.

  • Что заставит меня продать эту акцию раньше планируемого срока?

Потенциальный ответ: рост котировок на 20% и более.

Основные причины для продажи акций

Их несколько.

Ухудшение финансовой отчетности компании

Каждое акционерное общество публикует ежеквартальную отчетность со своими финансовыми показателями. Регулярное снижение прибыли, отсутствие получения дивидендов, слабый прирост по выручке – всё это повод для продажи ценной бумаги. Окончательное решение в данном случае нужно принять только после изучения финансовых мультипликаторов.

Важно также понимать, по какой причине произошло ухудшение финансовых показателей.

Если это внешний фактор, не зависящий от компании (например, геополитическая напряженность в мире, ослабление национальной валюты и т. д.

), тогда важно оценить текущую ситуацию и понять, насколько быстро она стабилизируется, как оперативно компания подстроится под новые реалии в следующем квартале.

Если ситуация будет только ухудшаться или компания не сможет успешно продолжать вести бизнес под давлением извне, тогда продажа акций – единственный способ уберечь себя от еще больших убытков.

Если же плохой финансовый отчет вызван внутренними факторами, тогда задача инвестора сводится к тому, чтобы разобраться в истинных причинах снижения показателей.

Это может быть падение производственных мощностей компании, появление у конкурента нового продукта, неэффективный менеджмент фирмы и т. д.

Выяснив причину, необходимо понять, как долго этот фактор будет оказывать влияние на финансовые показатели и как эффективно компания будет реагировать на него.

Достижение целевой отметки рыночных цен

Большинство инвесторов допускают серьезную ошибку, покупая акцию без точного понимания, когда продавать актив.

Если акция доросла до целевой отметки, стоит предварительно изучить будущие факторы роста бумаги, прежде чем задуматься об их продаже.

Хорошая финансовая отчетность компании и рост дивидендных выплат – основные аргументы для сохранения в своем портфеле ее акций. В противном случае лучше их продать.

Дополнительная диверсификация

Основа успешного инвестирования – тщательная диверсификация своего портфеля для сохранения оптимального баланса активов между различными секторами экономики. Перевес одного из них – повод для продажи акций и перенаправления полученных средств на покупку других инвестиционных продуктов.

Срочная потребность в деньгах

Бывают случаи, когда нужда в наличных денежных средствах заставляет продать в срочном порядке ценные бумаги, даже если это невыгодно с точки зрения инвестиционной стратегии. Именно поэтому инвестор должен формировать свой портфель так, чтобы в него входили высоколиквидные финансовые инструменты, которые можно было бы мгновенно продать при необходимости.

Выкуп акций самой компанией

Было рассмотрено в п. Процедура продажи на бирже.

Как продать бумажные акции

Сейчас выпуск ценных бумаг происходит исключительно в электронном формате. Однако бывают случаи, когда у инвестора по разным причинам оказывается бумажный вариант акций.

Что делать тогда?

  • 1 вариант. Предприятие, которое выпустило эти акции, функционирует до сих пор.

Порядок дальнейших действий в таком случае:

  1. Находим регистратора, который занимается регистрацией и учетом данного вида акций этой организации.
  2. Подтверждаем свое право на владение данными акциями.
  3. Получаем выписку из реестра акционеров компании. Теперь акции существуют только в электронном формате. Все права акционера сохранены.
  4. Продаем акцию на той бирже, где она торгуется, или продолжаем ей владеть.
  • 2 вариант. Предприятие, которое выпустило эти акции, больше не существует.

В таком случае акцию нельзя будет продать. Экономическая ценность будет отсутствовать.

Реализация ценных бумаг при смене брокера

Причины смены брокера могут быть различными:

  • Неудобство сервиса.
  • Высокий тариф за обслуживание.
  • Несоразмерная комиссия за совершение сделок купли-продажи ценных бумаг.
  • Уход самого брокера с рынка.

Вне зависимости от того, почему инвестор намерен осуществить переход в другую брокерскую компанию, у него есть всего два варианта, как это сделать:

  • Поменять брокера, предварительно продав все ценные бумаги.
  • Поменять брокера с одновременным переносом всего своего портфеля активов.

Первый вариант – самый простой способ начать работать с новым посредником на бирже. Важный момент – двойная комиссия за совершение сначала продажи бумаг у первоначального брокера, а затем за покупку акций у нового и уплата налога с прибыли, в случае если продаете акции выше цены покупки.

При рассмотрении варианта с переносом текущего инвестиционного портфеля порядок действий будет таким:

  1. Заключить договор на брокерское и депозитарное обслуживание с новым брокером.
  2. Подать поручение своему текущему брокеру о выводе ценных бумаг.
  3. Подать поручение выбранному брокеру о приеме активов.
  4. Подготовить для нового брокера пакет документов о первоначальных заявках по рыночной цене и дате приобретения ценных бумаг для корректного отображения их балансовой стоимости.

Какой вариант выгоднее, однозначно сказать трудно. Все будет зависеть от стоимости вывода ценных бумаг со счета у первоначального брокера, от стоимости приема у нового брокера и от тарифа депозитария на получение выписок для корректного отображения балансовой стоимости бумаг у нового брокера.

Сделки купли-продажи на внебиржевом рынке

Внебиржевая сделка – это сделка купли-продажи ценной бумаги, заключенная между инвесторами без посредника. Сформировался внебиржевой рынок из-за неспособности или нежелания компаний проходить сложную процедуру листинга на фондовой бирже.

Важно знать, что внебиржевой рынок принципиально не подходит начинающему инвестору, который планирует вкладывать средства в ликвидные ценные бумаги.

Большинство инструментов на таком рынке доступны только квалифицированным инвесторам. Им интересно приобретать ценные бумаги, которых нет на фондовой бирже, и договариваться по условиям сделки непосредственно с противоположной стороной.

  • Внебиржевой рынок
  • Для того чтобы совершить сделку купли-продажи акций на внебиржевом рынке, нужно через брокера обратиться к площадкам, на которых обращаются бумаги, не допущенные к торгам на организованном (биржевом) рынке.
  • В России наиболее известная такая площадка – RTS Board.
  • Среди ценных бумаг, которые можно приобрести, стоит выделить несколько.
  • Еврооблигации
  • Еврооблигации Минфина России, иностранные государственные облигации и еврооблигации российских и иностранных компаний.
  • Бумаги иностранных эмитентов
  • Акции и депозитарные расписки иностранных компаний, которые не обращаются на Московской и Санкт-Петербургской биржах.
  • Акции иностранных фондов (ETF)
  • Квалифицированные инвесторы могут вложить денежные средства в более чем 600 иностранных инвестфондов, которые специализируются по секторам промышленности или товарам в разных странах.

Налогообложение

Действующее налоговое законодательство РФ обязует физическое лицо уплатить налог в размере 13% от дохода при продаже акций. При этом с 2020 года в России действует прогрессивная шкала налогов. Ставка НДФЛ составит 15% только на доход свыше 5 млн руб. в год. Также получать доход от продажи ценных бумаг могут и налоговые резиденты другого государства. Для них ставка – 30%.

Необходимо отметить:

  • Налогом облагается только прибыль от продажи акций. В случае если участник рынка зафиксировал убыток, налог при продаже актива не взимается.
  • В услуги брокерских компаний также входит обязательное налоговое сопровождение. Брокер или управляющая компания выступает налоговым агентом своего клиента, что освобождает последнего от самостоятельной подачи декларации в федеральную налоговую службу. При продаже акций клиент получает на свой брокерский счет сумму за вычетом налога.

Налоговый вычет

Есть несколько способов получения налогового вычета.

От продажи ценных бумаг

  • Инвестор владел ценной бумагой российской или иностранной компании минимум 3 года. Если при ее продаже образовалась прибыль, то владелец актива может быть освобожден от уплаты НДФЛ.

Расчет налогового вычета в таком случае происходит следующим образом: кол-во лет владения ценной бумагой умножается на 3 млн. По итогу выходит, что через 3 года инвестор может максимально освободить от налогообложения до 9 млн руб.

с продажи данного актива, через 4 года – 12 млн руб. и т. д.

Такой вычет можно получить от владения акциями, облигациями, ПИФами, обращающимися на Московской и Санкт-Петербургской биржах и приобретенными после 01.01.2014 года.

  • Инвестор владел ценной бумагой компании высокотехнологичного сектора более 1 года. Если образуется прибыль при продаже, то ставка НДФЛ составит 0%.
  • Инвестор владел акциями российских и иностранных компаний более 5 лет при условии, что акции составляют уставной капитал такой организации, не более 50% активов которых формируются из недвижимого имущества, находящегося на территории РФ.

В случае использования иис

Налоговый вычет может быть предоставлен на сумму не более 400 000 руб., внесенных в налоговом периоде. Максимально инвестор за 1 год может вернуть до 52 000 руб. по ставке 13%.

Вычет представлен в виде освобождения от налогообложения полученного инвестиционного дохода.

Важно знать:

  • У клиента может быть в наличии только один действующий ИИС.
  • Если закрыть ИИС в первые три года, инвестор обязан вернуть государству всю общую сумму полученных налоговых вычетов при льготе типа «А». Если же инвестор не оформлял вычеты, то и возвращать ничего не нужно. Если у инвестора был вычет типа «Б», то при досрочном закрытии ИИС государство удержит с дохода 13% автоматически. Дополнительных действий инвестору совершать не нужно.

Риски при продаже акций

Начинающим инвесторам необходимо осознавать, что биржевая торговля ценными бумагами сопряжена с серьезными рисками. Даже владение акциями Газпрома или Сбербанка не залог гарантированной прибыли.

Ниже приведены основные риски при продаже обыкновенных акций, с которыми может столкнуться каждый профессиональный участник рынка.

Снижение рыночной стоимости

Основная цель покупки ценной бумаги – надежда на будущий рост ее котировок. Однако бывает так, что негативные прогнозы экспертов, ухудшение финансовых показателей компании или снижение кредитного рейтинга эмитента являются причинами падения курса акций из-за слабого спроса на них со стороны частных инвесторов.

Валютные риски

На российском фондовом рынке торгуются иностранные компании с ценами, выраженными в валюте другого государства. В случае роста рубля инвестор при продаже зафиксирует убыток по своей сделке. Причина в следующем: при конвертации валюты в рубли инвестор обнаружит, что акция была куплена по более дорогому курсу.

Банкротство эмитента

При ликвидации компания осуществляет продажу своего имущества. Однако это совсем не значит, что акционеры получат обратно свои вложенные средства.

Приоритет эмитента – расплатиться с кредиторами (с банками и держателями облигаций). А вот удовлетворение требований инвесторов будет осуществляться в последнюю очередь.

Как показывает практика, распродажи всего имущества компании не хватает даже на то, чтобы закрыть долговые обязательства перед кредиторами. Поэтому вероятность того, что акционеры общества что-то смогут вернуть, равна нулю.

Популярные вопросы

Оставьте комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *